FOREX ZONE BY HAKIM DAN TEGUH
AUDUSD
Opportunity: Bullish Range 0,71400 – 0,72000
Meski sempat mengalami pelemahan mata uang Aussie terhadap mata uang Dollar AS tetap bertahan di level tertingginya. Dollar Australia tetap berada di dekat level tertinggi dalam dua belas minggu karena pelemahan dolar AS secara luas terus mendukung mata uang tersebut. Dolar Australia ditutup naik 1,2% pekan lalu, menandai rentetan kemenangan mingguan terpanjang sejak 2020, karena dolar AS berada di bawah tekanan akibat kekhawatiran atas kebijakan fiskal AS dan efektivitas pembelian kembali utang pemerintah. Sementara itu, pasar menantikan data inflasi Australia bulan Juli yang akan dirilis pada hari Rabu untuk mendapatkan petunjuk mengenai langkah selanjutnya dari Reserve Bank of Australia (RBA). Bank sentral mempertahankan suku bunga acuan di level 4,35% bulan ini, meskipun Deputi Gubernur Hauser menyatakan bahwa kenaikan lebih lanjut masih mungkin terjadi jika risiko inflasi yang dipicu oleh konflik Timur Tengah, investasi AI, dan rendahnya produktivitas benar-benar terjadi. Pasar tenaga kerja yang lebih lemah telah meredam spekulasi akan pengetatan lebih lanjut, tetapi pasar masih memperkirakan sekitar 60% kemungkinan kenaikan suku bunga di akhir tahun, sementara kenaikan pada bulan Februari diperkirakan sekitar 68%. Di tempat lain, investor terus memantau ketegangan di Timur Tengah, dengan AS diperkirakan akan mengumumkan sanksi baru terhadap Iran.
Pivot : 0,71549
R1 : 0,71701 S1 : 0,71337
R2 : 0,71913 S2 : 0,71185
R3 : 0,72065 S3 : 0,70973
USDJPY
Opportunity: Bullish Range 159,100 – 159,600
Kondisi mata uang Yen Jepang terhadap mata uang Greenback tetap berada di jalur pelemahan, namun di range yang terbatas. Nasib Yen ini terjadi karena ekspektasi yang lebih kuat terhadap kenaikan suku bunga Bank of Japan dalam waktu dekat terus menopang mata uang tersebut. Saat ini pasar memperkirakan probabilitas kenaikan suku bunga pada bulan September sekitar 82%, meningkat tajam dari sekitar 23% sebelum pertemuan BOJ pada bulan Juli, dengan langkah yang diperkirakan secara luas akan menaikkan suku bunga kebijakan menjadi 1,25% dari 1%. Para investor menantikan pidato Deputi Gubernur Ryozo Himino pada hari Kamis untuk mendapatkan petunjuk lebih lanjut mengenai waktu dan laju pengetatan kebijakan, sementara percepatan inflasi Jepang baru-baru ini telah memperkuat ekspektasi akan normalisasi kebijakan lebih lanjut. Selain itu, pelemahan dolar AS secara luas di tengah kekhawatiran atas perluasan pembelian kembali obligasi jangka panjang oleh Departemen Keuangan menambah permintaan terhadap yen.
Pivot : 158,933
R1 : 159,411 S1 : 158,590
R2 : 159,754 S2 : 158,112
R3 : 160,232 S3 : 157,769
GBPUSD
Opportunity : Bearish menuju : 1.3600 – 1.3579
Pounds tertekan oleh penguatan Dollar pada perdagangan awal pekan ini. Indeks Dolar AS kembali menyentuh, level tertinggi sejak anjlok pada Rabu pekan lalu. Permintaan aset aman mendorong penguatan ini setelah Menteri Keuangan AS Scott Bessent mengumumkan eskalasi tajam kampanye sanksi terhadap Iran. Scott Bessent menegaskan bahwa Washington akan menerapkan kebijakan “zero leakage” atau tanpa celah kebocoran dalam penegakan sanksi Iran. Ia memperingatkan bahwa satu lembaga keuangan besar akan terkena sanksi dalam beberapa hari ke depan. Pernyataan ini langsung memicu sentimen risk-off di pasar global. GBP/USD melemah ke sekitar 1,3630 tanpa dukungan data ekonomi Inggris. Hari ini pelaku pasar akan fokus pada sejumlah data penting AS. Rilis dimulai dari rata-rata empat minggu data ketenagakerjaan ADP, lalu data harga rumah, Kepercayaan Konsumen Conference Board, Penjualan Rumah Baru, dan Indeks Manufaktur Richmond Fed. Lelang Surat Utang 2 Tahun dan laporan stok mingguan minyak mentah API akan menyusul di akhir sesi.
Open : 1.3630 Pivot 1.3634
R1 : 1.3649 S1 : 1.3614
R2 : 1.3669 S2 : 1.3600
R3 : 1.3683 S3 : 1.3579
EURUSD
Opportunity : Bearish menuju 1.1635 – 1.1618
Euro kembali tertekan pada perdagangan Senin kemarin. Penguatan Greenback menekan hampir semua mata uang utama pada perdagangan Selasa. Indeks Dolar AS 99,00 kembali tercapai pada awal pekan ini, level tertinggi sejak anjlok pada Rabu pekan lalu. Permintaan aset aman mendorong penguatan ini setelah Menteri Keuangan AS Scott Bessent mengumumkan eskalasi tajam kampanye sanksi terhadap Iran. EUR/USD turun di bawah level 1,1700 dan bergerak menuju kisaran 1,1600-an. Pergerakan Euro akan dipengaruhi oleh data ekonomi yang rilis pada hari ini. Ekonom memperkirakan Produk Domestik Bruto (PDB) kuartal kedua Jerman tetap lemah. Namun, perhatian pasar lebih tertuju pada survei IFO bulan Agustus. Survei memperkirakan Indeks Iklim Bisnis naik ke 87,2 dari 86,6, sementara indeks penilaian kondisi saat ini dan ekspektasi juga akan menguat. Data Kepercayaan Konsumen Prancis melengkapi rilis data pagi ini. Disisi lain Sesi AS akan dipadati sejumlah data penting. Rilis dimulai dari rata-rata empat minggu data ketenagakerjaan ADP, lalu data harga rumah, Kepercayaan Konsumen Conference Board, Penjualan Rumah Baru, dan Indeks Manufaktur Richmond Fed. Lelang Surat Utang 2 Tahun dan laporan stok mingguan minyak mentah API akan menyusul di akhir sesi.
Open : 1.1664 Pivot : 1.1668
R1 : 1.1682 S1 : 1.1650
R2 : 1.1700 S2 : 1.1636
R3 : 1.1714 S3 : 1.1618
USDCHF
Opportunity : Bullish menuju : 0.8048 – 0.8057
Swiss Franc kembali ditutup melemah pada perdagangan awal pekan ini. Pelemahan mata-uang Swiss terjadi setelah Scott Bessent menegaskan bahwa Washington akan menerapkan kebijakan “zero leakage” atau tanpa celah kebocoran dalam penegakan sanksi Iran. Ia memperingatkan bahwa satu lembaga keuangan besar akan terkena sanksi dalam beberapa hari ke depan. Pernyataan ini langsung memicu sentimen risk-off di pasar global. CHF masih berpotensi untuk melemah pada perdagangan hari ini akibat sanksi ekonomi Iran yang akan memperkuat nilai mata-uang Dollar AS.
Open : 0.8025 Pivot : 0.8015
R1 : 0.8034 S1 : 0.8000
R2 : 0.8048 S2 : 0.7981
R3 : 0.8057 S3 : 0.7967
DXY
Opportunity: Bullish Range 98,900 – 99,300
Perlahan pergerakan mata uang Greenback terhadap beberapa mata uang utama dunia lainnya mulai mengalami penguatan terbatas. Kondisi tersebut terlihat dari Indeks Dollar AS (DXY) yang mulai naik sedikit di level 99,063. Indeks dolar naik tipis di awal pekan ini namun tetap berada di dekat level terendah dalam tiga bulan setelah mencatat penurunan mingguan untuk ketiga kalinya dalam empat minggu terakhir. Dollar AS tetap berada di bawah tekanan menyusul keputusan Departemen Keuangan AS untuk menggandakan operasi pembelian kembali obligasi jangka panjang, dengan laporan yang menunjukkan bahwa Menteri Scott Bessent dapat menggunakan hampir $1 triliun dari Rekening Umum Departemen Keuangan untuk membantu mendanai operasi tersebut. Sementara itu, ketegangan perdagangan dengan Kanada memanas setelah Washington memberlakukan tarif 50% terhadap barang-barang Kanada, dan Ottawa berjanji akan melakukan tindakan balasan yang setara nilainya. Presiden Donald Trump juga mengatakan tarif untuk mobil, truk, suku cadang otomotif, dan baja akan naik menjadi 50% mulai 1 Januari 2027. Di bidang geopolitik, AS memperluas sanksi sekunder yang menargetkan entitas dan negara yang menjalin hubungan bisnis dengan Iran. Bessent memperingatkan bahwa lembaga keuangan besar dapat dikenai sanksi minggu ini dan menyarankan bahwa China tidak akan dikecualikan.
Pivot : 98,936
R1 : 99,110 S1 : 98,809
R2 : 99,237 S2 : 98,635
R3 : 99,411 S3 : 98,508
INDICES ZONE BY FEDI
NIKKEI
Opportunity: Bullish ke 64,700
Indeks Nikkei 225 turun 0,9% menjadi di bawah 65.000 pada hari Selasa, memperpanjang penurunannya untuk sesi ketiga berturut-turut dan mengikuti penurunan yang dipimpin oleh sektor teknologi di Wall Street semalam karena saham infrastruktur kecerdasan buatan tetap berada di bawah tekanan jual yang berat. Investor juga bersiap untuk laporan pendapatan raksasa chip Nvidia akhir pekan ini untuk mendapatkan petunjuk baru tentang kekuatan permintaan terkait AI. Selain itu, pidato Ketua Federal Reserve Kevin Warsh di simposium tahunan Jackson Hole Fed pada hari Jumat akan dipantau dengan cermat untuk mendapatkan sinyal tentang prospek kebijakan bank sentral. Di bidang geopolitik, AS meningkatkan sanksi terhadap Iran dan mitra dagangnya dalam upaya untuk menekan Teheran agar kembali ke meja perundingan. Kerugian yang signifikan berasal dari saham teknologi dan yang terkait dengan AI, termasuk Kioxia Holdings (-1,9%), Advantest (-4,8%), Taiyo Yuden (-2,1%), Tokyo Electron (-1,9%), dan Ibiden Co (-1,1%).
Pivot : 62,930
R1 : 64,550 S1 : 62,085
R2 : 65,395 S2 : 60,465
R3 : 67,015 S3 : 59,620
HANGSENG
Opportunity: Bullish ke 26,270
Indeks Hang Seng merosot 1,9%, atau 492 poin, dan ditutup pada 25.517 pada hari Senin, karena saham-saham teknologi memimpin aksi jual di tengah aksi ambil untung dan kekhawatiran baru atas valuasi sektor yang tinggi dan pengeluaran besar untuk kecerdasan buatan (AI). Alibaba Group menjadi fokus utama setelah mengumumkan penempatan saham Hong Kong senilai US$10,2 miliar (HK$80 miliar) dengan diskon 3,6% dari harga penutupan sebelumnya untuk mendanai ekspansi AI-nya, yang menimbulkan kekhawatiran tentang potensi pengenceran saham dan pengeluaran modal perusahaan yang besar untuk infrastruktur AI. Sementara itu, Shein secara resmi meluncurkan proses penawaran saham perdana (IPO) Hong Kong-nya pada hari Senin. Perusahaan fesyen cepat ini menawarkan 280 juta saham dengan harga HK$47,60 hingga HK$49,50 per saham, yang berpotensi mengumpulkan sekitar HK$13,9 miliar (US$1,77 miliar). Perdagangan diperkirakan akan dimulai pada 1 September. Beberapa saham yang mengalami penurunan signifikan antara lain Tencent (-3,7%), SMIC (-7,9%), Xiaomi (-4,1%), Z.AI Co. (-10,8%), dan Meituan (-2,7%).
Pivot : 25,894
R1 : 26,141 S1 : 25,762
R2 : 26,273 S2 : 25,515
R3 : 26,520 S3 : 25,383
NASDAQ
Opportunity: Sell Limit: 29,547| SL: 29,700 | TP: 29,234
Kontrak berjangka saham AS sedikit berubah pada hari Selasa karena investor menantikan serangkaian laporan pendapatan perusahaan lainnya yang dapat memberikan petunjuk baru tentang kinerja teknologi dan aktivitas konsumen. Laporan pendapatan penting yang akan dirilis kemudian hari secara global termasuk Intuit, Zoom, Semtech, Dick’s Sporting Goods, dan Macy’s. Investor juga akan mengalihkan perhatian mereka ke laporan pendapatan Nvidia pada hari Rabu untuk mendapatkan wawasan lebih lanjut tentang kekuatan permintaan terkait kecerdasan buatan. Di bidang ekonomi, data kepercayaan konsumen AS akan dirilis pada hari Selasa, diikuti oleh indeks harga pengeluaran konsumsi pribadi terbaru pada hari Rabu. Selain itu, Ketua Federal Reserve Kevin Warsh dijadwalkan untuk menyampaikan pidato di simposium tahunan Jackson Hole Fed pada hari Jumat. Dalam perdagangan reguler pada hari Senin, Dow naik 0,26%, sementara S&P 500 dan Nasdaq Composite masing-masing turun 0,28% dan 0,76%, di tengah kerugian yang meluas di seluruh saham infrastruktur AI.
Pivot : 29,177.75
R1 : 29,408.50 S1 : 28,877.00
R2 : 29,709.25 S2 : 28,646.25
R3 : 29,940.00 S3 : 28,345.30
COMMODITY ZONE BY ALWI ASSEGAF
Gold
Opportunity: RSI mulai memasuki area overbought sehingga membuka peluang terjadinya koreksi. Namun, selama harga tetap bertahan di atas level 4.625, tren bullish masih terjaga dengan potensi melanjutkan penguatan menuju resistance berikutnya di area 4.765.
Harga emas menguat menembus level US$4.650 per troy ounce pada Selasa, sekaligus mencapai posisi tertinggi dalam lebih dari tiga bulan. Penguatan tersebut kembali menegaskan daya tarik emas sebagai aset lindung nilai di tengah meningkatnya kekhawatiran terhadap kondisi fiskal Amerika Serikat, inflasi yang persisten, serta potensi pelemahan dolar AS. Pergerakan ini juga melanjutkan tren penguatan yang sangat kuat sepanjang 2025, ketika harga emas mencatat kenaikan sekitar 65%.
Sentimen positif terhadap emas terutama dipicu oleh intervensi pemerintah AS di pasar obligasi. Departemen Keuangan AS memperluas program pembelian kembali surat utang pemerintah berjangka panjang dalam upaya menahan kenaikan biaya pinjaman. Menteri Keuangan Scott Bessent juga memberikan sinyal bahwa program tersebut masih dapat diperbesar, sembari menyebut adanya rencana fiskal jangka panjang yang akan datang. Kebijakan tersebut pada awalnya ditujukan untuk meredakan tekanan di pasar obligasi, tetapi justru memunculkan kembali kekhawatiran pasar mengenai keberlanjutan fiskal AS dan risiko terhadap nilai dolar.
Kondisi tersebut menghidupkan kembali apa yang disebut sebagai debasement trade, yaitu strategi investasi yang menempatkan emas sebagai perlindungan terhadap risiko penurunan nilai mata uang dan meningkatnya beban utang pemerintah. Pasar menilai bahwa langkah pemerintah AS kemungkinan hanya memberikan solusi sementara apabila tidak disertai perbaikan fiskal yang lebih mendasar. Kekhawatiran terhadap potensi krisis utang AS, inflasi yang sulit ditekan, dan pelemahan dolar menjadi faktor yang semakin mendukung permintaan terhadap emas.
Di sisi lain, penguatan harga emas juga mendapatkan dukungan dari meningkatnya arus dana ke produk ETF berbasis emas dalam beberapa pekan terakhir. Peningkatan inflow tersebut menunjukkan bahwa permintaan investasi mulai meluas dan tidak hanya berasal dari pelaku pasar tertentu.
Pivot : 4.625
R1 4.765 R2 4.853 R3 4.990
S1 4.625 S2 4.573 S3 4.485
Oil
Opportunity : Meski mengalami koreksi, harga masih mampu bertahan di atas support 84,28 yang bertepatan dengan area SMA 50. Dengan demikian, tren bullish masih tetap terjaga, dengan peluang harga kembali menguji resistance di level 87,63.
Harga minyak mentah diperdagangkan di sekitar US$85 per barel pada Selasa setelah mengalami penurunan lebih dari 2% pada sesi sebelumnya. Pelemahan tersebut mencerminkan respons pasar terhadap perkembangan geopolitik di Timur Tengah, khususnya meningkatnya tekanan Amerika Serikat terhadap Iran untuk mendorong pembukaan kembali Selat Hormuz. Meskipun harga masih berada pada level tinggi, pelaku pasar menghadapi ketidakpastian mengenai seberapa efektif tekanan AS dalam mempercepat penyelesaian konflik dan memulihkan kelancaran arus energi melalui jalur strategis tersebut.
Departemen Keuangan AS, melalui Menteri Keuangan Scott Bessent, menyatakan rencana untuk meningkatkan isolasi ekonomi terhadap Iran dengan memberlakukan sanksi terhadap negara-negara yang masih melakukan aktivitas perdagangan dengan Teheran. Presiden Donald Trump juga menyatakan bahwa negara-negara tersebut akan diberikan batas waktu tertentu untuk menghentikan hubungan bisnis dengan Iran atau menghadapi sanksi unilateral dari AS. Kebijakan ini meningkatkan tekanan terhadap Iran, tetapi sekaligus menambah ketidakpastian mengenai perkembangan konflik dan prospek normalisasi perdagangan serta transportasi energi di kawasan.
Dari sisi pasokan, risiko terhadap arus minyak di Timur Tengah masih cukup tinggi. Angkatan Laut Inggris melaporkan bahwa sebuah kapal tanker minyak terkena serangan dan mengalami kerusakan hingga tidak dapat beroperasi di sekitar Oman. Pada saat yang sama, kelompok Houthi yang didukung Iran mengklaim telah menembaki sebuah supertanker Arab Saudi yang berlayar melalui Laut Merah. Peristiwa tersebut menunjukkan bahwa risiko gangguan terhadap jalur pelayaran energi masih berlangsung, sehingga potensi risk premium geopolitik tetap menjadi faktor penting dalam pembentukan harga minyak.
Pivot: 84,28
R1 87,63 S1 84,28
R2 89,19 S2 82,68
R3 87,63 S3 81,24
DAILY ECONOMIC DATA
